人工智能（AI）浪潮之下，，，，先进制程芯片难求、身价飙升。。。。。。与此同时，，，，曾被晶圆厂加速剥离的8英寸晶圆产线，，，，正因国际巨头整体转向12英寸以及AI外围芯片需求的增添，，，，上演了一场从产能过剩到提价满载的结构性反转。。。。。。在此变局下，，，，中国大陆晶圆代工厂正承接这一全球产能真空，，，，其角色转变引起市场瞩目。。。。。。 1月13日，，，，市场调研机构集邦咨询（TrendForce）宣布最新报告显示，，，，全球8英寸晶圆供需正步入失衡期。。。。。。受台积电、三星电子战略性削减产能影响，，，，2026年全球8英寸代工总产能将萎缩2.4%。。。。。。与此同时，，，，AI驱动的电源治理芯片（Power IC）等产品需求维持强劲，，，，正拉动行业平均产能使用率回升至90%的高位。。。。。。 在此配景下，，，，中国大陆晶圆代工厂正在崛起，，，，成为知足8英寸芯片需求的替换方案。。。。。。同时，，，，晶圆代工厂正提高报价，，，，预计调价幅度在5%至20%之间。。。。。。 8英寸晶圆主要用于生产电源治理芯片（PMIC）、驱动IC、微控制器（MCU）及功率器件（IGBT、MOSFET）等。。。。。。恒久以来，，，，该市场因工艺成熟、装备折旧完毕，，，，被视为先进制程巨头资产组合中的“现金奶牛”，，，，利润丰盛。。。。。。 然而，，，，随着制程节点向3nm、2nm及更先进制程迈进，，，，老旧8英寸产线正面临“挤压”：一方面，，，，成熟制程正加速向12英寸产线迁徙以获取更高的晶圆产出效率；；；另一方面，，，，老旧装备日益增高的运维本钱使其边际效益面临挑战。。。。。。现在，，，，头部晶圆代工厂的资源开支已险些全数转向12英寸产线，，，，以支持高额的先进制程研发与产能扩充。。。。。。 凭证集邦咨询1月13日披露的报告，，，，供应侧的产能缩短已成为本轮8英寸晶圆供需失衡的导火索。。。。。。台积电已于2025年正式最先逐步镌汰8英寸晶圆产能，，，，目的于2027年部分厂区周全停产。。。。。。三星紧随厥后，，，，其针对8英寸晶圆代工营业的减产态度更为起劲。。。。。。集邦咨询以为，，，，受此双重挤压，，，，2026年全球8英寸晶圆总产能预计泛起2.4%的负增添。。。。。。 同时，，，，AI服务器及边沿算力发动的功率器件需求增添，，，，使8英寸晶圆产能泛起结构性紧缺。。。。。。集邦咨询体现，，，，全球代工报价在2025年下半年止跌回升，，，，预计2026年全线涨幅将达5%至20%。。。。。。 “受台积电与三星加速减产8英寸产能，，，，加上AI功率器件需求增添及供应链恐慌性备货影响，，，，全球8英寸晶圆供需结构转趋紧俏。。。。。。产能使用率显著回升，，，，促使各大代工厂启动涨价战略。。。。。。”集邦咨询在报告中指出。。。。。。 市场调研机构群智咨询1月13日宣布的报告亦显示，，，，2025年四序度，，，，全球主要晶圆厂平均产能使用率回升至90%，，，，同比增添约7个百分点。。。。。。该机构称，，，，受AI应用带来的电源/模拟应用订单增添，，，，以及车载、工控等应用苏醒的影响，，，，晶圆代工产能使用率以高于预期的速率恢复。。。。。。其中，，，，8英寸制程一连满载，，，，价钱迎来苏醒周期。。。。。。 现在来看，，，，中国大陆包括模拟芯片、车载功率器件及低功耗MCU在内的特色工艺仍以8英寸平台为主，，，，一些无法锁定产能的中小IC设计厂甚至可能面临断供风险，，，，或不得不支付高额溢价以争取有限的本土代工份额。。。。。。 值得注重的是，，，，当台积电、三星等晶圆巨头在AI数据中心需求暴增下推动晶圆产线加速代际切换，，，，加剧8英寸产能需求结构性主要之际，，，，中国大陆晶圆代工厂有望在一定水平上填补全球市场产能真空。。。。。。 详细来看，，，，现在台积电在中国台湾有4座8英寸晶圆厂和1座6英寸晶圆厂，，，，若要在2027年周全退出，，，，2026年就需要一连削减产能。。。。。。现在台积电的8英寸晶圆代工月产能约为52.8万片。。。。。。 三星电子同样于2025年下半年启动8英寸晶圆厂减产，，，，且态度更为起劲，，，，希望将更多的资源投入到12英寸晶圆市场的竞争当中。。。。。。此前，，，，三星为了应对一连亏损的晶圆代工营业以及8英寸晶圆厂的低产能使用率，，，，就已经妄想削减8英寸晶圆厂规模，，，，并听说对8英寸代工制造和手艺团队裁人30%以上。。。。。。现在三星电子的8英寸晶圆代工月产能亦约为52.8万片。。。。。。 联电旗下8英寸晶圆月产能曾超36万片，，，，现阶段产能使用率约70%。。。。。。展望后市，，，，联电正向看待2026年营运有望延续生长轨迹。。。。。。面临工业变局，，，，该公司不与先进制程大厂正面临决，，，，而是选择通过深耕特殊制程手艺来牢靠市占率。。。。。。 中芯国际现在在上海、北京、天津、深圳建有3座8英寸晶圆厂和4座12英寸晶圆厂。。。。。。中芯国际最新的财报显示，，，，阻止2025年第三季度末，，，，其逻辑芯片月产能（折合8英寸）历史性地突破百万片大关，，，，达102.3万片。。。。。。财报显示，，，，中芯国际三季度整体产能使用率达95.8%，，，，为2022年二季度以来的新高。。。。。。 另一巨头华虹半导体的体现则更多体现了在特色工艺上的竞争力。。。。。。在华虹的部分8英寸生产线上，，，，产能使用率已迫近100%。。。。。。这主要得益于英飞凌、安森美等国际功率半导体巨头的转单，，，，在12英寸特色工艺完全成熟前，，，，8英寸依然是IGBT、MOSFET及模拟芯片最经济的平台。。。。。。 只管此前市场曾对中国大陆晶圆代工厂商的扩产节奏抱有一定忧虑，，，，但目今产能使用率的高位运行，，，，显示了扩产的战略价值。。。。。。中芯国际联席CEO赵水师就曾明确亮相，，，，海内产能的扩充速率只会增高，，，，不会降低。。。。。。这一亮相不但源于AI外围芯片的爆发，，，，更得益于供应重塑后本土订单的回流。。。。。。赵水师还体现，，，，中国大陆产品也进入了外洋客户供应链，，，，需求向好，，，，因此扩大产能是中国大陆晶圆代工行业的时势所趋。。。。。。 由于需求激增，，，，中国大陆晶圆厂已将8英寸芯片工艺价钱上调约10%，，，，部分订单涨幅甚至触及20%。。。。。。集邦咨询称，，，，因应供需急急，，，，包括中芯国际、天下先进与三星等代工厂均酝酿涨价，，，，规模涵盖种种制程与客户，，，，此波涨势预计延续至2026年。。。。。。 据报道，，，，2025年12月24日，，，，中芯国际正式向下游客户宣布涨价通知，，，，明确对8英寸BCD工艺代工提价约10%。。。。。。BCD工艺（Bipolar-CMOS-DMOS）现在是8英寸晶圆厂的主力产品。。。。。。 不过，，，，虽然8英寸晶圆产能现在正值盈利期，，，，但恒久来看，，，，电源治理芯片及显示驱动芯片向12英寸成熟节点迁徙的趋势并未改变。。。。。。中国大陆厂商在扩产8英寸的同时，，，，必需加速在12英寸特色工艺上的结构。。。。。。国际半导体工业协会（SEMI）在报告中指出，，，，全球半导体制造商预计2026年将增添12英寸晶圆厂产能，，，，抵达每月960万片的历史新高。。。。。。 SEMI总裁Ajit Manocha体现：“半导体的恒久强劲需求后续仍将推动产能增添。。。。。。晶圆代工、存储器和功率半导体预计将是2026年新增产能的主要驱动力。。。。。。”在2022年至2026年的展望期内，，，，芯片制造商预计将增添12英寸晶圆厂产能，，，，以知足需求增添。。。。。。